银石投资丘海云：政策推动长牛 二八转换更频繁

　　今年股市一定有一波一波的周期，估计二八风格转换会更加频繁，可能远不止一次。

　　我对未来市场挺乐观的。因为，从大的世界格局来看，现在由于美国国内的局势变化，美国需要另外一个同时提供货币的国家，本来是欧洲在做这个事件，但现在欧洲本身就像一锅粥，不可能去做这个事情。在这样的情况下，中国才得益，慢慢开始承担起这种角色。

　　其实我们的“一路一带”，一方面是把我们的过剩产能带出去，另外最重要的就是，在输出过剩产能的同时要把货币输出去，从而做一个结算。但有一点，如果要做一个结算，就必须做到币值稳定。要想稳定货币，就是要提高货币的吸引力，让大家愿意持有你的货币，这就必须提供一个方法留住资金，如果经济好，还可以通过加息的方式来留住资金，现在来看，吸引力显然就在资本市场。这个时候，如果股市急涨是没有任何好处的，它只会让你的货币被冲击一把，根本达不到稳定货币的作用，最理想的做法就是，像美国QE的时候一样，股市连涨6~7年，资金只有看到了预期，才会安心留在这里。

　　所以，我有理由相信，政策一定会推动一波较长时间的牛市。至于具体涨多少点，我们不要去想，但可以肯定的是，这个牛市一定要足够长，才能达到这个效果。个人认为，未来2-3年都是牛市。

　　我个人长期看好制造业、环保、医疗、互联网这四个行业。从制造业方面看，中国存量最大的就是制造业，最大的存量是最容易四两拨千斤，我们要在这个行业去寻找那些通过整整形还能变成“美女”的细分行业。环保业完全取决于政策，就要看政策的扶持力度有多大。但根据我们目前了解的情况来看，今年可能会全面超预期。但医疗行业现在是玩噱头的时候，比如，最简单的就是地产公司转成养老医疗或其它什么医疗。另外，管理能力对医疗行业也是非常重要的。至于互联网行业，互联网金融现在还真有点看不明白，我们的互联网金融跟国外或者香港的互联网金融还不太一样，国内做互联网金融的也就几个标的。我们挑选互联网股票不区分大股票或者小股票，只看业绩。