震荡市量化投资优势凸显 南方量化双雄位居前列

　　Wind数据显示，截至10月13日，在上证综指持续震荡，近一年来跌幅3.83%的背景下，全市场有超过9成的主动量化基金取得了正向收益，显示出量化基金在震荡市下的独特优势。其中,在2016年前成立的量化基金中(下同)，由南方基金管理的“量化双雄”——南方量化成长和南方策略优化业绩表现格外突出，在近一年各阶段的行业排名中双双位居前十，显示出高度的业绩稳定性和优异性。

　　Wind数据显示，截至10月13日，南方量化成长、南方策略优化两只基金其近一季的净值涨幅分别为7.29%、7.16%，在57只可比的主动量化基金中位居第3和第4位；其近半年的净值涨幅分别为16.34%、13.69%；年初至今大盘持续震荡，上证综指已下跌13.50%，而南方量化成长和南方策略优选仍取得了不错的正向收益，以6.50%和5.10%的净值涨幅在40只可比主动量化基金中位列第4和第6位。

　　除此之外，南方“量化双雄”在获取超额收益方面表现同样抢眼。根据海通证券发布的《基金超额收益排行榜》统计结果显示，截至到9月30日，南方量化成长在基金超额收益排行榜(主动股票型开放型基金)榜单中前三季度的超额收益率高达18.66%，在全市场162只主动股票开放基金中拔得头筹,而最近一年的超额收益率更是高达41.66%，在主动股票开放基金中排名第3。另外一只基金南方策略优化的超额收益表现同样可圈可点。榜单显示，南方策略优化基金近三个月、最近一年、最近三年各阶段超额收益率排名高居全市场强股混合型基金第7、第6和第10位。

　　南方基金量化产品历史业绩长短期业绩优异，有何独到之处？对此，南方“量化双雄”的基金经理雷俊表示，南方基金的量化平台经过多年的数据和模型积累，已经形成了一套完整的数量化投资研究体系。平台化的研究和投资，对于管理量化产品很重要。同时，量化模型上储备丰富，会根据不同的量化产品，使用符合其特点的策略，这有助于提高其业绩表现。“此外，还有大数据研究的独家性优势。”雷俊透露，南方量化团队在大数据上，具有独家研究优势，独家的信息处理，可以将有效信息的效用最大化。