基金管理人：信达澳银基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：２０１０年０７月１９日
§１重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别
及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１０年０７月１５日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自２０１０年０４月０１日起至２０１０年０６月３０日止。
§２基金产品概况
■
§３主要财务指标和基金净值表现
３．１主要财务指标单位：人民币元
■
注：１、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的认购、申购及赎回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
２、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
３．２基金净值表现
３．２．１本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
■
３．２．２自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
■
注：１、本基金基金合同于２００７年３月８日生效，２００７年５月１０日开始办理申购、赎回业务。
２、本基金主要投资于股票，股票资产占基金资产比例为６０％－９５％，债券资产占基金资产比例为０％－３５％，现金及其他短期金融工具资产占基金资产比例为５％－４０％。为了满足投资者的赎回要求，基金保留的现金以及投资于到期日在１年以内的政府债券、中央银行票据等短期金融工具的资产比例不低于基金资产净值的５％。本基金按规定在合同生效后六个月内达到上述规定的投资比例。
§４管理人报告
４．１基金经理（或基金经理小组）简介
■
４．２管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有损害基金持有人利益的行为。
４．３公平交易专项说明
４．３．１公平交易制度的执行情况
本基金管理人已经建立了投资决策及交易内控制度，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，维护投资者的利益。本基金管理人建立了严谨的公平交易机制，确保不同基金在买卖同一证券时，按照比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。
４．３．２本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本报告期内，基金管理人未管理其他与本基金投资风格相似的投资组合。
４．３．３异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
４．４报告期内基金的投资策略和运作分析
４月份Ａ股市场出现了大幅的持续下跌，市场弱势的格局愈加明显。本基金的操作思路偏于防御，降低了股票的比例，在结构方面，基金增加了在医药、食品饮料、零售、旅游等受益于消费强劲的行业，基金仍保持了一定的低估值的金融行业的配置。基金对估值较高的中小盘股票保持了较为谨慎的态度。
随着５、６月份ＰＭＩ、固定资产投资增速数据的出炉，中国经济放缓的趋势已趋于明显。控制流动性、房地产市场以及欧洲主权债务问题对经济形成的压力仍会持续。政府开始关注各种因素“叠加”的负面影响，政策的紧缩应“告一段落”。上市公司的盈利增长预期尽管已开始被逐渐调低，但整体的增长趋势仍良好。中短期内，市场缺乏整体上升的动量，处于探底、整固的过程中，市场短期的大幅下跌对前期的紧缩政策已有的较充分的反映。
ＨＳ３００指数的动态ＰＥ已下降到１３倍左右，ＰＢ下降到２倍左右。市场无疑显示出了良好的投资价值，也是中长期投资者进行布局的良好时机。
本基金在未来一段时间仍将保持防御的策略，注重估值的合理性和基本面的稳定性，因此行业的配置重点仍主要在消费品、医药、零售、成长性良好的新兴产业和银行等方面。在股票仓位方面，将会保持在基准相近的水平。
４．５报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金份额净值为０．９１９８元，份额累计净值为１．１９９８元，报告期内份额净值增长率为－１７．３７％，同期业绩比较基准收益率为－１８．８３％。
§５投资组合报告
５．１报告期末基金资产组合情况
■
５．２报告期末按行业分类的股票投资组合
■
５．３报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
■
５．４报告期末按债券品种分类的债券投资组合
■
５．５报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
■
５．６报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
５．７报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
５．８投资组合报告附注
■
■
５．８．３其他资产构成
■
５．８．４报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
■
５．８．５报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
■
■
§６开放式基金份额变动
单位：份
■
§７影响投资者决策的其他重要信息
■
§８备查文件目录
８．１备查文件目录
１、中国证监会核准基金募集的文件；
２、《信达澳银领先增长股票型证券投资基金基金合同》；
３、《信达澳银领先增长股票型证券投资基金托管协议》；
４、法律意见书；
５、基金管理人业务资格批件、营业执照；
６、基金托管人业务资格批件、营业执照；
７、本报告期内公开披露的基金资产净值、基金份额净值及其他临时公告。
８．２存放地点
备查文件存放于基金管理人和／或基金托管人的住所。
８．３查阅方式
投资者可到基金管理人和／或基金托管人的办公场所、营业场所及网站免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
基金简称
信达澳银领先增长股票
交易代码
６１０００１
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
２００７年０３月０８日
报告期末基金份额总额
６，０７６，６８４，３８５．７５份
投资目标
本基金依据严谨的投资管理程序，挖掘并长期投资于盈利能力持续增长的优势公司，通过分享公司价值持续增长实现基金资产的长期增值。
投资策略
本基金以自下而上的精选证券策略为核心，适度运用资产配置与行业配置策略调整投资方向，系统有效控制风险，挖掘并长期投资于能抗击多重经济波动，盈利能力持续增长的优势公司，通过分享公司价值持续增长实现基金资产的长期增值。
业绩比较基准
沪深３００指数收益率×８０％＋中国债券总指数收益率×２０％
风险收益特征
本基金属于收益较高、风险较高的股票型基金产品。
基金管理人
信达澳银基金管理有限公司
基金托管人
中国建设银行股份有限公司
主要财务指标
报告期（２０１０年０４月０１日—２０１０年０６月３０日）
１．本期已实现收益
－１１１，４０５，４７５．３０
２．本期利润
－１，１７８，５３０，９３５．５９
３．加权平均基金份额本期利润
－０．１９２７
４．期末基金资产净值
５，５８９，１８３，９０６．３１
５．期末基金份额净值
０．９１９８
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①－③
②－④
过去三个月
－１７．３７％
１．４２％
－１８．８３％
１．４６％
１．４６％
－０．０４％
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
王战强
本基金的基金经理、公司执行投资总监
２００８－１２－２５
－
１３年
武汉大学经济学硕士。１９９７年到２００５年，任国泰君安证券公司研究所电信行业分析员、行业公司研究部主管和证券投资部研究主管。２００６年６月加盟信达澳银基金，历任投资副总监、投资研究部首席分析师、信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金基金经理（２００８年７月３０日至２０１０年５月２５日）。
序号
项目
金额（元）
占基金总资产的比例（％）
１
权益投资
４，３０９，７６３，７８１．１８
７６．８９
其中：股票
４，３０９，７６３，７８１．１８
７６．８９
２
固定收益投资
４３，７１６，１４１．００
０．７８
其中：债券
４３，７１６，１４１．００
０．７８
资产支持证券
－
－
３
金融衍生品投资
－
－
４
买入返售金融资产
２９０，０００，７５５．００
５．１７
其中：买断式回购的买入返售金融资产
－
－
５
银行存款和结算备付金合计
９１１，６５０，５３３．３２
１６．２６
６
其他资产
５０，２５１，３２３．３５
０．９０
７
合计
５，６０５，３８２，５３３．８５
１００．００
代码
行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
Ａ
农、林、牧、渔业
－
－
Ｂ
采掘业
－
－
Ｃ
制造业
２，４７７，４７０，４４０．０８
４４．３３
Ｃ０
食品、饮料
６７３，３１２，１２３．９１
１２．０５
Ｃ１
纺织、服装、皮毛
１２０，８７８，５８２．６９
２．１６
Ｃ２
木材、家具
－
－
Ｃ３
造纸、印刷
３６，９１９，９９８．２０
０．６６
Ｃ４
石油、化学、塑胶、塑料
２８７，７７４，３６９．６１
５．１５
Ｃ５
电子
９６，０４８，５９０．８０
１．７２
Ｃ６
金属、非金属
－
－
Ｃ７
机械、设备、仪表
７２７，４２６，８９５．４１
１３．０１
Ｃ８
医药、生物制品
５３５，１０９，８７９．４６
９．５７
Ｃ９９
其他制造业
－
－
Ｄ
电力、煤气及水的生产和供应业
－
－
Ｅ
建筑业
－
－
Ｆ
交通运输、仓储业
２０６，１９６，３８０．０２
３．６９
Ｇ
信息技术业
４５，３７７，２１３．８８
０．８１
Ｈ
批发和零售贸易
４０８，４８３，２６４．９９
７．３１
Ｉ
金融、保险业
８１８，２３４，５８５．０１
１４．６４
Ｊ
房地产业
９１，１６１，７３７．０６
１．６３
Ｋ
社会服务业
１９５，３１０，６９３．９６
３．４９
Ｌ
传播与文化产业
６７，５２９，４６６．１８
１．２１
Ｍ
综合类
－
－
合计
４，３０９，７６３，７８１．１８
７７．１１
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
１
６０００３６
招商银行 ２４，３３４，４０８
３１６，５９０，６４８．０８
５．６６
２
６００５１９
贵州茅台 ２，３１４，４３２
２９４，７６６，０５９．５２
５．２７
３
６００８０９
山西汾酒 ５，８４１，６６９
２３９，６８３，６７９．０７
４．２９
４
６００５３５
天 士 力
７，３５７，２７５
１９７，６８９，９７９．２５
３．５４
５
０００００１
深发展Ａ
１１，２０４，３９８
１９６，１８９，００８．９８
３．５１
６
００２０２４
苏宁电器 １７，１４１，０４２
１９５，４０７，８７８．８０
３．５０
７
６０００００
浦发银行 １２，６０９，８４９
１７１，４９３，９４６．４０
３．０７
８
００２００１
新 和 成
５，８７９，０４２
１５０，７９７，４２７．３０
２．７０
９
６０１１１１
中国国航 １４，２４４，０２６
１４６，４２８，５８７．２８
２．６２
１０
００２００７
华兰生物 ３，０４９，１８１
１３７，４５７，０７９．４８
２．４６
序号
债券品种
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
１
国家债券
－
－
２
央行票据
－
－
３
金融债券
－
－
其中：政策性金融债
－
－
４
企业债券
２２，７９１，９９７．４０
０．４１
５
企业短期融资券
－
－
６
可转债
２０，９２４，１４３．６０
０．３７
７
其他
－
－
８
合计
４３，７１６，１４１．００
０．７８
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
１
１２２９２８
０９铁岭债
２００，０００
２０，９２０，０００．００
０．３７
２
１１３００１
中行转债
１７０，２３０
１７，２１７，０６２．２０
０．３１
３
１１０００８
王府转债
２９，３７０
３，７０７，０８１．４０
０．０７
４
１２６０１２
０８上港债
１８，９８０
１，８７１，９９７．４０
０．０３
５．８．１报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的。
序号
名称
金额（元）
１
存出保证金
２，９５６，１６３．５２
２
应收证券清算款
４５，５６２，４９１．１０
３
应收股利
５１７，５９１．８２
４
应收利息
９００，５６２．８８
５
应收申购款
３１４，５１４．０３
６
其他应收款
－
７
待摊费用
－
８
其他
－
９
合计
５０，２５１，３２３．３５
５．８．２本基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形。
序号
债券代码
债券名称
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
１
１１０００８
王府转债
３，７０７，０８１．４０
０．０７
序号
股票代码
股票名称
流通受限部分的公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
流通受限情况说明
１
０００００１
深发展Ａ
１９６，１８９，００８．９８
３．５１
因重大资产重组事项，自２０１０年０６月３０日开始停牌。
５．８．６投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
报告期期初基金份额总额
６，２２８，３６８，７３７．１２
报告期期间基金总申购份额
４７，８２３，７２２．２０
报告期期间基金总赎回份额
１９９，５０８，０７３．５７
报告期期间基金拆分变动份额
－
报告期期末基金份额总额
６，０７６，６８４，３８５．７５
无。
来源上海证券报)
(责任编辑：Newshoo)
来源：中国证券网·上海证券报
上网从搜狗开始
