诺德优选30股票型证券投资基金2012年第一季度报告

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2012年4月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合 报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　　本报告中财务资料未经审计。

　　本报告期自2012年1月1日起至3月31日止。

　　§2 基金产品概况

　　§3 主要财务指标和基金净值表现

　　3.1 主要财务指标

　　单位：人民币元

　　注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　　2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

　　3.2 基金净值表现

　　3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　　3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

　　诺德优选30股票型证券投资基金

　　累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图

　　（2011年5月5日至2012年3月31日）

　　注：诺德优选30股票型证券投资基金成立于2011年5月5日，图示时间段为2011年5月5日至2012年3月31日。本基金自基金合同生效日至本报告期末不满一年。

　　本基金建仓期为2011年5月5日至2011年11月4日。报告期结束资产配置比例符合本基金基金合同规定。

　　§4 管理人报告

　　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

　　注：任职日期是指本公司总经理办公会作出决定并履行必要备案程序后对外公告的任职日期；证券从业的含义遵守行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

　　4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　　本报告期内，本基金管理人严格遵守基金合同、《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》等法律、法规和监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋取最大利益，没有损害基金持有人利益的行为。

　　4.3 公平交易专项说明

　　4.3.1 公平交易制度的执行情况

　　本公司已经建立了投资决策及交易内控制度，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，维护投资者的利益。此外，本基金管理人还建立了公平交易制度，确保不同基金在买卖同一证券时，按照比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。公司交易系统中使用公平交易模块,一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行委托。

　　4.3.2 异常交易行为的专项说明

　　公司制定了《异常交易监控与报告管理办法》，明确公司对投资组合的同向与反向交易和其他日常交易行为进行监控，并对发现的异常交易行为进行报告。该办法覆盖异常交易的类型、界定标准、监控方法与识别程序、对异常交易的分析报告等内容并得到有效执行。本季度不存在不同投资组合之间的不公平交易情况。

　　4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

　　4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

　　本季度基金业绩跑输比较基准，主要原因是年初基金相对重配消费类与成长类股票，在周期股反弹及成长股补跌的情况下损失较大。经调整后，基金仓位基本维持在基准附近，行业方面周期股与成长股相对均衡，主要集中投资在经济逐渐见底企稳的宏观背景下业绩改善明显的早周期行业，成长性相对确定的消费类及受益于经济转型的高科技行业及具有全球相对优势的稀有资源行业。在选股方面，对业绩增长性要求进一步苛刻。

　　4.4.2 报告期内基金的业绩表现

　　截至2012年03月31日，本基金份额净值为 0.769元，累计净值为 0.769元。本报告期份额净值增长率为-2.66％，同期业绩比较基准增长率为3.85％。

　　4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　股市经过1季度反弹后，流动性宽松与政策微调预期均已基本体现，但经济继续下滑筑底及企业盈利难以快速起色的现实将制约市场的上涨空间。加上欧洲债务问题继续反复经济持续下滑和美国复苏进程的波动，我们预计2季度大盘将反复调整，震荡频率与幅度将有所加大。

　　投资策略上，我们认为应该适当控制仓位，在稳健防御的基础上配置业绩增长相对确定的成长股，包括受政策扶持及受益于经济转型的新兴行业及受经济波动较小的消费类股票。同时，关注先周期类股票，等待政府积极政策与经济筑底。

　　§5 投资组合报告

　　5.1 报告期末基金资产组合情况

　　5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

　　5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

　　5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

　　5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

　　5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

　　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　　5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

　　本基金本报告期末未持有权证。

　　5.8 投资组合报告附注

　　5.8.1 本报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查的，在报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。

　　5.8.2 本基金本报告期内投资的前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

　　5.8.3 其他各项资产构成

　　5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

　　本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

　　5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

　　本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

　　§6 开放式基金份额变动

　　单位：份

　　注：总申购份额含转换入份额；总赎回份额含转换出份额。

　　§7 备查文件目录

　　7.1 备查文件目录

　　1、中国证监会关于同意诺德优选30股票型证券投资基金募集的批复。

　　2、《诺德优选30股票型证券投资基金基金合同》。

　　3、《诺德优选30股票型证券投资基金招募说明书》。

　　4、诺德基金管理有限公司批准成立文件、营业执照、公司章程。

　　5、诺德优选30股票型证券投资基金2012年第1季度报告原文。

　　6、诺德基金管理有限公司董事会决议。

　　7.2 存放地点

　　基金管理人和/或基金托管人的住所，并登载于基金管理人网站：http://www.nuodefund.com

　　7.3 查阅方式

　　投资者可在营业时间至基金管理人办公场所免费查阅或登录基金管理人网站查阅。

　　投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人诺德基金管理有限公司，咨询电话400-888-0009、(021)68604888，或发电子邮件，E-mail:service@lordabbettchina.com。

　　诺德基金管理有限公司

　　二〇一二年四月二十三日

　　基金简称

　　诺德优选30股票

　　基金主代码

　　570007

　　交易代码

　　570007

　　基金运作方式

　　契约型开放式

　　基金合同生效日

　　2011年5月5日

　　报告期末基金份额总额

　　749,078,369.96份

　　投资目标

　　本基金重点关注具备高成长潜力的行业和个股，在严格控制风险的前提下，通过集中投资于具备充分成长空间的和持续竞争优势的优质企业，谋求基金资产的长期稳定增值。

　　投资策略

　　本基金秉承长期投资和价值投资的理念，在过度分散和过度集中之间寻求一种平衡，精选股票构建投资组合，在对宏观经济、行业和企业基本面进行深入研究的基础上，挖掘成长性良好且经营稳健的企业，进行积极主动的投资管理，力争实现基金资产的长期稳定增值。

　　业绩比较基准

　　沪深300指数×80%＋同业存款利率×20%

　　风险收益特征

　　本基金为持股相对集中的股票型证券投资基金，是证券投资基金中的较高风险品种。长期平均风险和预期收益均高于一般的股票型基金、混合型基金、债券型基金和货币市场基金。

　　基金管理人

　　诺德基金管理有限公司

　　基金托管人

　　中国银行股份有限公司

　　主要财务指标

　　报告期(2012年1月1日-2012年3月31日)

　　1.本期已实现收益

　　-70,509,248.96

　　2.本期利润

　　-16,078,433.34

　　3.加权平均基金份额本期利润

　　-0.0213

　　4.期末基金资产净值

　　575,844,107.86

　　5.期末基金份额净值

　　0.769

　　阶段

　　净值增长率①

　　净值增长率标准差②

　　业绩比较基准收益率③

　　业绩比较基准收益率标准差④

　　①-③

　　②-④

　　2012年1月1日至2012年3月31日

　　-2.66%

　　1.53%

　　3.85%

　　1.21%

　　-6.51%

　　0.32%

　　姓名

　　职务

　　任本基金的基金经理期限

　　证券从业年限

　　说明

　　任职日期

　　离任日期

　　张辉

　　本基金基金经理，诺德增强收益债券型证券投资基金基金经理

　　2011-5-5

　　-

　　15

　　纽约大学（New York University) 工商管理硕士（MBA）。1994年起历任美国JP摩根（JP Morgan）高级经理，美国高盛（Goldman Sachs）副总裁等职。2007年9月加入诺德基金管理有限公司，先后担任公司投资研究部行业研究员，基金经理助理等职务。现任本基金基金经理及诺德增强收益债券型证券投资基金基金经理。具有基金从业资格和特许金融分析师（CFA）资格。

　　向朝勇

　　本基金基金经理，诺德中小盘股票型证券投资基金基金经理，公司投资总监

　　2011-5-5

　　-

　　15

　　中山大学管理学院管理学博士。历任平安证券资产管理事业部及投资管理部研究员、二级部门研究部经理、交易室主任及投资管理部总经理助理；东吴证券有限公司投资总部副总经理；东吴基金管理公司投资管理部总经理；新华基金管理有限公司总经理助理、投资总监、副总经理。2005年2月1日至2006年10月9日，担任东吴嘉禾优势精选混合型开放式证券投资基金基金经理，2007年6月19日至2009年9月22日担任新华优选分红混合型证券投资基金基金经理。2009年10月加入诺德基金管理有限公司。曾担任诺德主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理。现担任公司投资总监，诺德中小盘股票型证券投资基金基金经理及本基金基金经理，具有基金从业资格。

　　序号

　　项目

　　金额（元）

　　占基金总资产的比例（%）

　　1

　　权益投资

　　467,721,883.75

　　80.95

　　其中：股票

　　467,721,883.75

　　80.95

　　2

　　固定收益投资

　　30,651,064.80

　　5.30

　　其中：债券

　　30,651,064.80

　　5.30

　　资产支持证券

　　-

　　-

　　3

　　金融衍生品投资

　　-

　　-

　　4

　　买入返售金融资产

　　35,000,000.00

　　6.06

　　其中：买断式回购的买入返售金融资产

　　-

　　-

　　5

　　银行存款和结算备付金合计

　　43,666,659.77

　　7.56

　　6

　　其他各项资产

　　778,470.99

　　0.13

　　7

　　合计

　　577,818,079.31

　　100.00

　　代码

　　行业类别

　　公允价值（元）

　　占基金资产净值比例（％）

　　A

　　农、林、牧、渔业

　　7,302,821.76

　　1.27

　　B

　　采掘业

　　15,816,568.26

　　2.75

　　C

　　制造业

　　313,079,745.82

　　54.37

　　C0

　　食品、饮料

　　76,397,609.26

　　13.27

　　C1

　　纺织、服装、皮毛

　　-

　　-

　　C2

　　木材、家具

　　-

　　-

　　C3

　　造纸、印刷

　　-

　　-

　　C4

　　石油、化学、塑胶、塑料

　　59,993,206.26

　　10.42

　　C5

　　电子

　　15,383,937.00

　　2.67

　　C6

　　金属、非金属

　　58,688,989.40

　　10.19

　　C7

　　机械、设备、仪表

　　49,914,145.30

　　8.67

　　C8

　　医药、生物制品

　　42,530,702.70

　　7.39

　　C99

　　其他制造业

　　10,171,155.90

　　1.77

　　D

　　电力、煤气及水的生产和供应业

　　-

　　-

　　E

　　建筑业

　　-

　　-

　　F

　　交通运输、仓储业

　　-

　　-

　　G

　　信息技术业

　　9,969,398.19

　　1.73

　　H

　　批发和零售贸易

　　43,869,567.47

　　7.62

　　I

　　金融、保险业

　　-

　　-

　　J

　　房地产业

　　77,683,782.25

　　13.49

　　K

　　社会服务业

　　-

　　-

　　L

　　传播与文化产业

　　-

　　-

　　M

　　综合类

　　-

　　-

　　合计

　　467,721,883.75

　　81.22

　　序号

　　股票代码

　　股票名称

　　数量（股）

　　公允价值(元)

　　占基金资产净值比例（％）

　　1

　　000656

　　金科股份

　　2,175,077

　　28,863,271.79

　　5.01

　　2

　　600111

　　包钢稀土

　　387,460

　　25,866,829.60

　　4.49

　　3

　　600636

　　三爱富

　　915,724

　　21,739,287.76

　　3.78

　　4

　　600031

　　三一重工

　　1,407,290

　　17,267,448.30

　　3.00

　　5

　　600519

　　贵州茅台

　　79,826

　　15,722,528.96

　　2.73

　　6

　　600883

　　博闻科技

　　1,809,640

　　15,599,096.80

　　2.71

　　7

　　600693

　　东百集团

　　2,140,787

　　15,563,521.49

　　2.70

　　8

　　002304

　　洋河股份

　　101,532

　　14,940,433.80

　　2.59

　　9

　　600160

　　巨化股份

　　700,000

　　14,896,000.00

　　2.59

　　10

　　600695

　　大江股份

　　2,466,362

　　13,170,373.08

　　2.29

　　序号

　　债券品种

　　公允价值（元）

　　占基金资产净值比例（％）

　　1

　　国家债券

　　30,651,064.80

　　5.32

　　2

　　央行票据

　　-

　　-

　　3

　　金融债券

　　-

　　-

　　其中：政策性金融债

　　-

　　-

　　4

　　企业债券

　　-

　　-

　　5

　　企业短期融资券

　　-

　　-

　　6

　　中期票据

　　-

　　-

　　7

　　可转债

　　-

　　-

　　8

　　其他

　　-

　　-

　　9

　　合计

　　30,651,064.80

　　5.32

　　序号

　　债券代码

　　债券名称

　　数量（张）

　　公允价值(元)

　　占基金资产净值比例（％）

　　1

　　010203

　　02国债⑶

　　306,480

　　30,651,064.80

　　5.32

　　序号

　　名称

　　金额（元）

　　1

　　存出保证金

　　-

　　2

　　应收证券清算款

　　3,812.51

　　3

　　应收股利

　　-

　　4

　　应收利息

　　764,777.06

　　5

　　应收申购款

　　9,881.42

　　6

　　其他应收款

　　-

　　7

　　待摊费用

　　-

　　8

　　其他

　　-

　　9

　　合计

　　778,470.99

　　本报告期期初基金份额总额

　　762,744,085.80

　　本报告期基金总申购份额

　　6,928,092.81

　　减：本报告期基金总赎回份额

　　20,593,808.65

　　本报告期基金拆分变动份额

　　-

　　本报告期期末基金份额总额

　　749,078,369.96

　　诺德优选30股票型证券投资基金

　　2012年第一季度报告

　　2012年3月31日

　　基金管理人：诺德基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 报告送出日期： 二〇一二年四月二十三日 (来源：上海证券报)