自去年底QDII再度出海以来,QDII基金新品迭出,投资范围和标的都更清晰,为投资者进行资产配置提供了更好的标的。
2007年底,首批QDII基金开始探路境外市场,不过,出师不利,到现在首批发行的4只QDII基金仍未回到面值。2008年陆续也有几只QDII基金启程,成绩稍
好,但投资标的多与中国有较高的相关度,QDII基金分散区域经济风险的功能难以充分体现。而从去年底起再度启航的QDII基金在投资策略上显得成熟不少。比如易方达亚洲精选就将投资重心落在新兴市场上,而国泰基金即将推出的纳斯达克100指数基金则将目光聚焦于成熟市场的高成长企业,招商全球资源股票基金则对行业进行细分,以全球资源为投资标的。
据了解,纳斯达克100指数选取了美国纳斯达克上市公司中市值最大的100家非金融类上市公司,权重股涵盖了包括苹果、微软、英特尔、谷歌及百度等世界知名品牌公司。其中苹果、新闻集团去年还被中国投资有限责任公司(下称中投公司)纳为投资对象。
“从公开资料中可以看到,中投公司的投资具有广泛分散的特点,分别在消费品行业、零售业、高技术领域、电信业和制药业中进行了布局,而纳斯达克100指数中也都基本涵盖了这些领域的领先企业,中国基民也可以借国泰基金未来发行纳斯达克100指数基金的机会,效仿中投公司的投资策略。”国泰基金国际业务负责人张人蟠这样表示。
而招商基金推出全球资源股票基金的目的则为了让国内的投资者有机会分享下一个“资源品牛市”。两年多前,在以中国为首的新兴市场的强大购买力推动下,全球资源品迎来一轮牛市,不过,因投资范围受限,中国的投资者未能在这轮牛市中有所斩获。不过,随着全球经济逐渐复苏,特别是包括中国在内的金砖四国的崛起,新一轮全球资源品牛市可期。
招商基金国际业务部总监章宜斌指出,资源需求的持续上扬与供给瓶颈日益严重的危机赋予了资源行业较好的投资价值,即将发行的招商全球资源股票基金至少将股票等权益类证券资产的80%投资于全球资源类上市公司的股票,主要包括能源、材料、新能源及替代能源、公用事业、农产品等行业,可以帮助投资者参与在A股市场买不到的全球优质资源股票的投资机会,建置一篮子资源股票投资组合,布局全球资源长期牛市预期。
另据了解,华宝兴业、广发、博时等基金公司在QDII基金的投资风格上也都有较明晰的风格特点,为投资者进行资产配置提供了较好的工具,国金证券、好买等多家机构均表示,在今年可适度配置QDII基金。
部分 QDII 基金投资策略一览表
基金名称 投资策略
易方达亚洲精选 重心落在新兴市场上
纳斯达克100指数基金 聚焦于成熟市场的高成长企业
招商全球资源股票基金 以全球资源为投资标的