国泰金鹿保本增值混合证券投资基金(二期)2010年第1季度报告2010年第1季度报告

基金管理人：国泰基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇一〇年四月二十二日
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托

管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2010 年4 月20
日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2010 年1 月1 日起至3 月31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 国泰金鹿保本混合(二期)
基金主代码 020018
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2008年6月12日
报告期末基金份额总额 1,991,882,530.34份
投资目标
在保证本金安全的前提下，力争在本基金保本期结束
时，实现基金财产的增值。
投资策略
本基金采用固定比例组合保险（CPPI，Constant
Proportion Portfolio Insurance）技术和基于期权
的组合保险（OBPI，Option-Based Portfolio
Insurance）技术相结合的投资策略。通过定量化的
资产类属配置达到本金安全。用投资于固定收益类证
券的现金净流入来冲抵风险资产组合潜在的最大亏
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损，并通过投资可转债及股票等风险资产来获得资本
利得。
业绩比较基准
以保本周期同期限的2年期银行定期存款税后收益率
作为本基金的业绩比较基准。
风险收益特征 本基金属于证券投资基金中的低风险品种。
基金管理人 国泰基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
基金保证人 中国建银投资有限责任公司
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期(2010年1月1日-2010年3月31日)
1.本期已实现收益 14,173,197.20
2.本期利润 2,034,449.35
3.加权平均基金份额本期利润 0.0010
4.期末基金资产净值 1,994,361,270.21
5.期末基金份额净值 1.001
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允
价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公
允价值变动收益；
（2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后
实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增净值增业绩比业绩比①-③ ②-④
国泰金鹿保本增值混合证券投资基金(二期)2010年第1季度报告
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长率① 长率标
准差②
较基准
收益率
③
较基准
收益率
标准差
④
过去三个月 0.11% 0.15% 0.69% 0.00% -0.58% 0.15%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基
准收益率变动的比较
国泰金鹿保本增值混合证券投资基金(二期)
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（2008年6月12 日至2010年3月31 日）
注：本基金的合同生效日为2008 年6 月12 日，本基金在三个月建仓期结束时，
各项资产配置比例符合合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
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任本基金的基金经理
姓名 职务 期限
任职日期 离任日期
证券从业
年限
说明
陈强
本基
金的
基金
经理、
国泰
金龙
债券
的基
金经
理
2008-8-23 - 13
硕士。曾任职于中行辽宁省分
行、大连市商业银行、汉唐证
券。2004年11月加盟国泰基金
管理有限公司，2004年11月至
2006年10月任国泰金象保本
基金的基金经理助理，2005年
6月至2006年10月兼任国泰货
币的基金经理助理，2006年11
月至2007年11月任国泰金象
保本证券投资基金的基金经
理。2008年8月起担任国泰金
鹿保本混合（二期）的基金经
理。2009年3月起兼任国泰金
龙债券的基金经理。
唐珂
本基
金的
基金
经理、
国泰
金泰
封闭
的基
金经
理
2008-8-23 - 7
硕士研究生，CFA。曾 任职于
江苏丹化集团、德国远东投资
有限公司、中国网络、上海德
茂投资。2003年2月加盟国泰
基金管理有限公司，历任高级
行业研究员、基金经理助理。
2008年4月起任国泰金泰封闭
的基金经理。2008年8月起兼
任国泰金鹿保本混合（二期）
的基金经理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《基金
管理公司公平交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和
招募说明书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原
则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。
本报告期内，本基金未发生损害基金份额持有人利益的行为，投资运作符合
法律法规和基金合同的规定，未发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他
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违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与本基金管理人所管理的其他基
金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理小组保持独立
运作，并通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人
的合法权益。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度
指导意见》的相关规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资
风险和管理风险进行有效控制，确保公平对待所管理的所有基金和投资组合，切
实防范利益输送行为。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本基金与本基金管理人旗下的其他投资组合的投资风格不同。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
（1）2010 年第一季 度证券

来源上海证券报)