一只增仓一只建仓 大成两基金看上“合肥城建”

　　合肥城建4月15日至5月21日期间股价下跌26.46%，月内涨幅为10%，最新股价为10.63元，动态市盈率为14.40倍。2010年1-6月经营业绩的预计归属于上市公司股东的净利润比上年同期增长380%-430%，上年同期净利润 1931.95万元。业绩变动的原因是上年同期没有项目集中交付，利

相关公司股票走势

• 合肥城建

　　机构持筹：一季度的十大流通股东中，以机构投资者为主；大成旗下两基金合计持有868.82万股（一增一新进），QFII-富通银行持有89.68万股，比上期减少53.65万股，社保602组合持有154.44万股，比上期增加75.23万股。前十位合计持有流通盘29.32%，比上期减少1.79个百分点。股东人数较上期增加18.12%，筹码仍有一定集中度。

　　主营房地产行业：公司先后开发以中小户型为特点的琥珀山庄、安居苑、世纪阳光花园等住宅小区，针对合肥市场综合商务楼市场情况，采取不同方式建设农金大厦、仁和大厦等综合商务楼，使产品结构更加多元化，将以合肥为核心，将业务向蚌埠、巢湖、芜湖等周边二、三线城市扩张，进而走向全国。2009年末阳光花园七期兰阳苑预收账款1.89亿元、琥珀名城沁园2.48亿元、蚌埠琥珀花园一期1.84亿元。

　　中房置业盈利承诺：公司与中房合肥确认中房置业在2010年度的利润预测数为3873.80万元、2011年度的利润预测数为4932.40万元。若中房合肥实际盈利数不足上述利润预测数的，则由中房合肥就不足部分予以全额补偿。

　　机构评级：天相投顾预测公司2010年-2012年EPS分别为1.01元、1.44元、1.66元，按公司2010年4月23日收盘价23.68元，对应的动态市盈率分别为23倍、16倍和14倍。估值具备明显优势，维持“增持”的投资评级。浙商证券预计公司2010-2011年的EPS分别为0.81元和1.27元，当前股价对应动态PE为29.9倍和19.1倍。鉴于公司受益于多重区域经济发展规划利好、2010年重组中房合肥置业概念以及良好的发展前景，维持“买入”的投资评级。